繼5月12日，我國(guó)第二家合資理財(cái)公司——貝萊德建信理財(cái)宣布獲批開(kāi)業(yè)后，貝萊德在我國(guó)的公募基金業(yè)務(wù)也有了新的進(jìn)展。

6月11日，貝萊德宣布獲得中國(guó)監(jiān)管部門(mén)批準(zhǔn)其在中國(guó)開(kāi)展公募基金業(yè)務(wù)的牌照。證監(jiān)會(huì)向貝萊德基金管理有限公司頒發(fā)了業(yè)務(wù)許可證，批準(zhǔn)貝萊德以公募基金管理公司(FMC)的形式開(kāi)展業(yè)務(wù)活動(dòng)。

此前的2020年8月28日，貝萊德獲得中國(guó)公募牌照，成為首家外資發(fā)起設(shè)立并100%控股的公募機(jī)構(gòu)。

展業(yè)在即

從時(shí)間看，貝萊德是在獲得批準(zhǔn)開(kāi)展合資理財(cái)業(yè)務(wù)的一個(gè)月后，取得這個(gè)最新的監(jiān)管批準(zhǔn)。

兩家監(jiān)管機(jī)構(gòu)發(fā)出的理財(cái)子公司以及公募業(yè)務(wù)牌照許可，也讓貝萊德能夠?yàn)橹袊?guó)的所有客戶群組提供更全面的產(chǎn)品、服務(wù)以及深入的投資洞察分析。

而根據(jù)規(guī)定，貝萊德自取得經(jīng)營(yíng)證券期貨業(yè)務(wù)許可證之日起6個(gè)月內(nèi)，應(yīng)當(dāng)發(fā)行公募基金產(chǎn)品。該牌照的發(fā)放，意味著貝萊德將在今年盡快開(kāi)展公募業(yè)務(wù)，并發(fā)行相關(guān)公募產(chǎn)品。

貝萊德表示，本次監(jiān)管批準(zhǔn)讓貝萊德能夠?yàn)橹袊?guó)投資者提供在岸投資產(chǎn)品和解決方案，并助力投資者實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期的財(cái)務(wù)目標(biāo)。

“中國(guó)正積極推動(dòng)金融業(yè)的開(kāi)放。我們很榮幸能夠幫助更多中國(guó)投資者進(jìn)入金融市場(chǎng)，并通過(guò)構(gòu)建投資組合為人生不同階段的財(cái)務(wù)需求提供保障。我們期待與中國(guó)投資者分享貝萊德的全球投資專(zhuān)業(yè)知識(shí)，并為他們提供更獨(dú)特的投資解決方案。”該公司董事長(zhǎng)兼首席執(zhí)行官勞倫斯·芬克(Larry Fink)稱(chēng)。

貝萊德亞洲負(fù)責(zé)人陳蕙蘭認(rèn)為，全球第二大經(jīng)濟(jì)體展現(xiàn)的經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展和財(cái)富累積，推動(dòng)了中國(guó)本土資產(chǎn)管理行業(yè)的增長(zhǎng)，“我們希望發(fā)揮所長(zhǎng)，使投資變得更加便捷和實(shí)惠，讓更多中國(guó)大眾能體驗(yàn)到投資所帶來(lái)的各種益處。”

貝萊德中國(guó)區(qū)負(fù)責(zé)人湯曉東解釋?zhuān)惾R德一直秉持的理念，是需要融入每個(gè)本土市場(chǎng)，才能夠滿足世界各地的客戶的個(gè)性化需求和目標(biāo)，也讓貝萊德有效地展現(xiàn)實(shí)力，提供全面的服務(wù)和產(chǎn)品，“這正是我們將會(huì)在中國(guó)致力實(shí)現(xiàn)的目標(biāo)，并將持續(xù)投放資源深化本土市場(chǎng)的業(yè)務(wù)布局和專(zhuān)長(zhǎng)。”

布局已久

作為全球最大的資產(chǎn)管理公司，貝萊德早期主要通過(guò)債券的積極投資，獲得高額回報(bào)以此來(lái)吸引客戶。直到其收購(gòu)了美林的投資管理部門(mén)，才加強(qiáng)了其在權(quán)益市場(chǎng)、貨幣市場(chǎng)以及另類(lèi)市場(chǎng)的投資能力。不僅如此，美林更為貝萊德集團(tuán)帶來(lái)豐富的機(jī)構(gòu)客戶，并使其管理資產(chǎn)迅速跨過(guò)1萬(wàn)億美元的大關(guān)。而后，僅僅30年的時(shí)間，貝萊德就從一家以固收為主的資產(chǎn)管理公司，變成了世界資產(chǎn)管理規(guī)模最大的金融機(jī)構(gòu)。

截至2021年3月31日，貝萊德在全球管理的資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到9.0萬(wàn)億美元，約合58萬(wàn)億元人民幣，業(yè)務(wù)涵蓋股票、固定收益投資、現(xiàn)金管理、另類(lèi)投資、房地產(chǎn)及咨詢(xún)策略。

事實(shí)上，貝萊德在中國(guó)布局公募業(yè)務(wù)早在十余年前便已開(kāi)始。2004年7月29日，中銀基金成立，該公司系中國(guó)銀行與貝萊德兩大巨頭聯(lián)合發(fā)起組建。

不過(guò)，貝萊德在中銀基金的“存在感”，與其全球資管巨頭的體量并不匹配，貝萊德持有該公司的股份比例僅為16.5%。

華東一家公募機(jī)構(gòu)人士告訴記者，中銀基金對(duì)貝萊德而言主要是財(cái)務(wù)投資，合資基金公司設(shè)立初期還曾經(jīng)派駐人員，主要提供技術(shù)方面的支持，后期更側(cè)重財(cái)務(wù)投資。

隨后，在2020年4月，國(guó)內(nèi)基金公司取消外資股比限制當(dāng)天，貝萊德、路博邁率先提交了公募基金管理公司設(shè)立資格審批申請(qǐng)。

為了公募牌照的順利獲批，貝萊德還注銷(xiāo)了其在境內(nèi)的私募管理人資格。2020年8月份，貝萊德終于拿到了公募牌照。

彼時(shí)，根據(jù)公告，證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)設(shè)立貝萊德基金管理有限公司，由貝萊德金融管理公司100%持股。公司注冊(cè)地為上海市，注冊(cè)資本為3億元，經(jīng)營(yíng)范圍為公開(kāi)募集證券投資基金管理、基金銷(xiāo)售、私募資產(chǎn)管理和中國(guó)證監(jiān)會(huì)許可的其他業(yè)務(wù)。

外資爭(zhēng)相涌入

在政策放開(kāi)背景下，外資機(jī)構(gòu)也在加速布局中國(guó)公募基金業(yè)務(wù)。

除貝萊德外，目前已有路博邁、富達(dá)、范達(dá)集團(tuán)、聯(lián)博、施羅德等外資機(jī)構(gòu)申請(qǐng)?jiān)O(shè)立公募基金公司。

可以預(yù)見(jiàn)，未來(lái)公募基金業(yè)即將進(jìn)入內(nèi)外資機(jī)構(gòu)同臺(tái)競(jìng)技新時(shí)代。

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人高莉此前曾表示，將不斷壯大市場(chǎng)買(mǎi)方力量，進(jìn)一步優(yōu)化基金注冊(cè)制，提升權(quán)益基金產(chǎn)品的供給與服務(wù)質(zhì)量，支持更多優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)申請(qǐng)公募牌照。

從實(shí)際情況看，早在去年4月外資機(jī)構(gòu)對(duì)證券公司、基金和期貨公司持股比例的限制放開(kāi)以后，外資機(jī)構(gòu)除了發(fā)起設(shè)立新基金公司以外，對(duì)于已有一定持股比例的基金公司，外資也在謀求更高的股權(quán)比例。

今年5月，華鑫股份公告，摩根士丹利成功受讓華鑫證券持有的摩根士丹利華鑫基金36%股權(quán)，未來(lái)待證監(jiān)會(huì)審批通過(guò)之后，摩根士丹利華鑫基金有望成為新一家外資絕對(duì)控股基金公司，大摩持股比例高達(dá)85%。

根據(jù)證監(jiān)會(huì)披露外資參股基金管理公司一覽表，國(guó)內(nèi)44家外資參股基金公司中，鵬華基金、國(guó)投瑞銀、泰達(dá)宏利、華寶基金14家基金公司的外資持股比例達(dá)到49%及以上。

此前有消息稱(chēng)，多家基金公司的外資股東都在謀求絕對(duì)控股權(quán)，表示未來(lái)會(huì)根據(jù)新的政策尋求跟中方合資方做增持股比的調(diào)整。尤其在對(duì)方股東對(duì)合資券商實(shí)現(xiàn)絕對(duì)控股后，合資基金公司的控股權(quán)成為很多外資的下一個(gè)目標(biāo)。

另外，除了設(shè)立基金公司，外資在銷(xiāo)售渠道方面也有不少新的嘗試，比如螞蟻金服和全球知名公募基金公司Vanguard集團(tuán)（先鋒領(lǐng)航集團(tuán)）合作上線的基金投資顧問(wèn)服務(wù)“幫你投”。

在業(yè)內(nèi)人士看來(lái)，這些外資公募基金在申請(qǐng)的時(shí)候就已經(jīng)面臨著很多不適應(yīng)的問(wèn)題，未來(lái)業(yè)務(wù)開(kāi)展之后，可能還會(huì)有一個(gè)摸索適應(yīng)的過(guò)程。